【】普通人怎么通过定投指数基金赚到钱?都在这了

2020年10月20日

定投指数基金保本吗

基金的分类,如下表,基本上看名字就明白基金的特点了,越往上收益越高,风险也越高。不明白的可以百度一下。

风险系数

基金类型

基金小类

高风险

股票型基金

分级B

成长型基金

平衡型基金

价值型基金

指数型基金

中高风险

混合型基金

灵活配置型

偏股混合型

股债平衡型

偏债混合型

偏低风险

债券型基金

可转债基金

纯债基金

低风险

货币型基金

货币基金

也告诉大家基金定投赚钱的两个原则:波动大和长期看来会上涨的。

再复习一下:

货币基金怎么选?

1. 收益率都差不多,挑个你喜欢的就好;

2. 优秀流动性,最好随用随取;

3. 成立时间3-5年以上比较好;

4. 费用越低越好,没有最好;

5. 基金规模,越大越好。

债券基金怎么选?

1. 成立时间3-5年以上比较好;

2. 成立规模,越大越好;

3. 费用越低越好,没有最好;

4. 看累计三年以上收益率,首先选择收益率高的;

5. 基金经理更换,频率越低越好。

今天要讲的是指数基金,也因为其基本不受基金经理操作水平影响,只随着市场行情变动,称为被动基金。

指数基金还可以分为宽基指数基金和窄基指数基金。

宽基指数是指成分股覆盖面较广,具有相当代表性的指数基金,同时包含了行业种类较多,如沪深300指数,中证500指数,创业板指数等。

窄基指数就是那些让人一看名字就知道成份股是哪类行业或主题的,因为只选择相关行业或主题,剔除了其他股票,所以它可选的范围比宽基要小。

基于这样的特点,定投的首选往往是宽基指数基金。因为从长期来看,基金的表现取决于国家的整体经济发展。只要国家的经济长期增长,宽基指数基金就值得投资,比如沪深300、上证50、中证500、恒生指数、标准普尔500、纳斯达克100等等。

窄基基金要比宽基基金投资风险更高,因为你要考虑到整个行业的发展特点、阶段和周期性,所以不适合新手投资者参与。

宽基指数基金的筛选标准:

1. 尽量选择规模大的,太小的容易清盘(提示:未来会讲的主动基金则不是,规模太大了基金经理反而难操作)

2. 跟踪误差小的,也就是该基金和实际指数的涨跌基本一致,像最近的原油基金事件就是因为误差太大了;

3. 交易手续费低的,一般选择前端收取申购费会更划算;

4. 成立时间长的;

5. 按四四三三法则优选;

6. 根据市盈率PE、市净率PB和历史百分位来判断该指数是否处于低估状态。

我们重点讲下PE、PB和百分位。

比如我们拿沪深300举例,滚动市盈率PE-TTM(也就是当前总市值除以前面四个季度的总净利润)是11.62倍,历史百分位是31.49%,这就是可以大概说明沪深300目前的估值是中等偏低的估值,有投资价值。

定投指数基金保本吗

我们再看下市净率,有时市净率比市盈率有更大的参考价值。因为利润造假比净资产造假要简单得多,所以你看很多人更喜欢用市净率这个指标就是这个原因。目前沪深300的市净率是1.31倍,历史百分位是10.50%。从这里我们可以得出结论,沪深300估值应该偏低的。

定投指数基金保本吗

(想要这个网址可以在微信上私信我)

低估值意味着更安全,持续暴跌的可能性比较小,有更高的安全边际未来上涨的概率大于下跌。低估值的背后本质是接近强支撑位,处于定投中所说的“微笑曲线”的低谷。

当然,只是低估值还是不够的,万一它不会涨呢定投指数基金保本吗,所以要结合“投资确定性”的维度来共同决定是否值得投资。那哪些是构成相对确定性投资的主要因素呢?比如是蓝筹、大票和中票,再比如红利策略、低波质量策略等等,以及其它因素。综上所述,我们得出这样的一个结论:定投基金只单纯看PE或PB是否处于低位非常片面,要结合投资确定性一起判断。

盘面太小比如中小板指数,投资的确定性就很难把握;反过来,如果只有很强的投资确定性比如国企指数,缺乏成长性,定投效果也是非常差的。投资的确定性至少有以下几层意思:第一层是指发生的概率比较大,注意确定性不是必然性,不是100%的概率;而且由于投资是个人的判断,所以对确定性的判断可能因人而异,因时而异;也或者因为信息或者知识的差异而得出不同的结果。

投资要投确定性首先是指要投大概率发生的事情,而不是小概率发生的事情。

四四三三法则后面再讲,最后讲下巴菲特。

巴菲特的确推荐普通人买指数基金,但这里有个前提,就是要在低估值前提条件下定投指数基金。很多人机构或个人拉你买指数基金的时候都没说这个前提条件,只说定投有多好,导致很多人定投多年都亏损。另外,巴菲特自己可是不买指数基金的哦,他自己的投资策略更赚钱,跑赢了标普500。

所以,你、我、普通人,去定投 低估 且 未来大概率上涨 的宽基指数基金吧。